指数

收盘

涨跌幅(%)

上证综指

2,978.88

-0.60

深证成指

9,178.31

-0.66

沪深300

3,825.59

-0.24

创业板指

1,511.51

-0.90

中证500

4,950.48

-1.14

万得全A

4,045.67

-0.66

恒生指数

28,542.6

-0.28

国内股市

Ÿ    上证综指收盘跌0.6%报2978.88点；深证成指跌0.66%；创业板指跌0.9%。两市成交4155亿元，较上日缩量明显。垃圾分类概念再掀波澜，中原环保等多股涨停。上周上证综指、深证成指、创业板指分别跌0.77%、0.39%、0.81%，结束周线二连阳。6月三大股指分别涨2.77%、2.86%、1.88%。北向资金6月累计净流入426亿元，结束连续两个月净流出，并创2019年2月以来新高，上半年累计净流入963.7亿元。

Ÿ    资金面显示，上周五两市大单净流出资金317.01亿元。其中，783只个股获资金净流入，2828只个股出现资金净流出，主力资金出逃大幅放大，值得关注。

Ÿ    恒指收跌0.26%报28542.62点，6月累计涨6.1%，为2000年以来最佳6月表现；国企指数跌0.14%，月涨4.76%；红筹指数跌0.07%，月涨3.74%。全日大市成交717.83亿港元。

重要新闻

Ÿ    国务院发布《关于促进乡村产业振兴的指导意见》，引导县域金融机构将吸收的存款主要用于当地，重点支持乡村产业。支持小微企业融资优惠政策适用于乡村产业和农村创新创业。允许权属清晰的农村承包土地经营权、农业设施、农机具等依法抵押贷款。

Ÿ    国家最高领导在G20峰会宣布，中国将推出扩大开放5项重大举措，新设6个自由贸易试验区，增设上海自由贸易试验区新片区，进一步自主降低关税水平，2020年1月1日实施新的外商投资法律制度。

Ÿ    央行发布《2018年中国金融市场发展报告》称，2019年加大对高新技术企业、新兴产业和制造业结构调整转型的金融服务与支持，深化创业板和新三板改革，加快科创板和试点注册制试点各项政策细则落地实施。

Ÿ    据第一财经报道，土地管理法修法工作已进入全国人大常委会二审阶段。草案二审稿进一步完善征地补偿标准的规定，增加了区片综合地价“至少每五年调整或者重新公布一次”的规定，还增加了对因征收农村村民住宅造成的搬迁、临时安置等费用予以补偿的内容。

Ÿ    《国家网络安全产业发展规划》正式发布，工信部与北京市人民政府决定建设国家网络安全产业园区。根据规划，到2020年，依托产业园带动北京市网络安全产业规模超过1000亿元，拉动GDP增长超过3300亿元，打造不少于3家年收入超过100亿元的骨干企业。

Ÿ    证监会有关负责人就设立科创板并试点注册制有关问题答记者问时表示，科创板建立更加市场化交易机制；新股上市前5个交易日不设涨跌幅限制，此后涨跌幅限制设定为20%；科创板从维护市场稳定运行和保护中小投资者的利益出发，暂未引入T+0的交易制度；并简化科创板退市环节，取消暂停上市和恢复上市程序，对应当退市的企业直接终止上市，避免重大违法类、主业“空心化”的企业长期滞留市场，扰乱市场预期和定价机制。

Ÿ    证监会上市公司监管部副主任刘连起在“2019年中国上市公司论坛”上表示，资本市场“有进有出”是大势所趋，空炒“壳资源”没有出路，IPO常态化和严格执行退市制度是巩固资本市场健康发展的基础；内幕交易和“三高”问题（高估值、高商誉、高承诺）仍是并购重组监管重点。

Ÿ    银保监会近日发出通知，保险资金投资集合资金信托，应当在信托合同中明确约定权责义务，禁止将资金信托作为通道。资金信托应当由受托人自主管理，并承担产品设计、项目筛选、尽职调查、投资决策、实施及后续管理等主动管理责任。

Ÿ    一批重要新规将于7月起实施，其中包括：车辆购置税下降，应扣税款将取决于消费者实际支付金额；ETC用户车辆通行费优惠不少于5%；上海市生活垃圾分类正式实施。

Ÿ    A股本周共有三只新股上市，分别为周三的神马电力、三只松鼠以及周四的移远通信。睿创微纳、天准科技、杭可科技三家科创板公司亦将分别于周二及周三启动申购，三家公司共拟募集资金19.97亿元，其中天准科技拟募集资金达到10亿元，位居首位。

上市公司重要公告

Ÿ    利民股份上半年净利润预增90%-100%；海思科上半年业绩预增50%-65%；湘电股份子公司交易对方涉嫌合同诈骗；方大集团要约收购中兴商业事项实施完毕；凯文教育终止收购WCC三所学院事项并展开合作；京蓝科技子公司京蓝沐禾拟增资不超9亿元引入战投；得润电子控股子公司Meta增资引入战投港荣集团；容大感光拟收购高仕电研100%股权股票停牌；曲江文旅拟定增募资不超4.81亿元；*ST华业拟以未来可能追回的资产设立基金公司用于债务偿还分配；沪电股份连续涨停称半年度具体财务数据以半年报为准。

海外股票市场

指数

收盘

涨跌幅(%)

道琼斯工业指数

26,599.96

0.28

纳斯达克指数

8,006.240

0.48

标普500

2,941.760

0.58

日经225

21,275.92

-0.29

富时100

7,425.630

0.31

德国DAX

12,398.80

1.04

国际要闻

Ÿ    美国三大股指集体上涨，银行股领涨，油价大跌，拖累油气类股上涨。6月美三大股指悉数大涨，道指累涨逾7%创2011年10月以来最大单月涨幅，标普500指数、纳指均创今年1月以来最大单月涨幅。截至收盘，道指涨0.28%报26599.96点，周跌0.45%，月涨7.19%；标普500涨0.58%报2941.76点，周跌0.29%，月涨6.89%；纳指涨0.48%报8006.24点，周跌0.32%，月涨7.42%。

Ÿ    欧洲三大股指集体上涨，6月悉数上涨。德国DAX指数涨1.04%报12398.80点，周涨0.48%，月涨5.73%；法国CAC40指数涨0.83%报5538.97点，周涨0.19%，月涨6.36%；英国富时100指数涨0.31%报7425.63点，周涨0.24%，月涨3.69%。

Ÿ    美国第一季度实际GDP终值年化季环比升3.1%，预期3.2%。核心个人消费支出（PCE）物价指数年化季环比终值1.2%，个人消费支出（PCE）年化季环比终值0.9%。惠誉预计，美国2019年GDP增速为2.4%，2020年为1.8%。

Ÿ    世界贸易组织发布专家组报告，裁定美国华盛顿州等八个州向可再生能源产业提供了非法补贴。

Ÿ    国家主席29日同美国总统在大阪举行会晤。两国元首同意推进以协调、合作、稳定为基调的中美关系，同意重启两国经贸磋商，美方表示不再对中国出口产品加征新的关税。

Ÿ    在G20闭幕后的记者会上，特朗普表示，美国企业可以继续向华为出售零部件。外交部回应称，如果美方说到做到的话，我们是欢迎的。

Ÿ    日本内阁官房副长官西村康稔：G20领导人同意WTO改革的重要性，许多成员国都认为WTO没有扮演其分歧解决者的角色。

外汇

名称

报价

涨跌幅（%）

美元指数

96.193

-0.02

美元/人民币

6.8650

-0.19

欧元/美元

1.1369

0.00

英镑/美元

1.2697

0.20

美元/日元

107.92

0.13

Ÿ    美元/在岸人民币夜盘下跌0.19%，报6.8650元。人民币兑美元中间价调升31个基点，报6.8747，结束4连贬。

Ÿ    美元指数跌0.02%报96.1930，上周微跌0.01%，月跌1.62%创2018年1月以来最大单月跌幅。欧元兑美元持平于1.1369，英镑兑美元涨0.20%报1.2697，澳元兑美元涨0.19%报0.7022，美元兑日元涨0.13%报107.92。

商品|期货

品种

收盘

涨跌幅（%）

WTI原油

58.200

-2.07

COMEX黄金

1412.5

0.04

COMEX白银

15.355

0.40

LME铜

6001.0

0.20

LME铝

1794.0

0.22

Ÿ    国内商品期货夜盘涨跌互现。原油跌逾2%，豆粕涨近2%，焦炭、动力煤分别收涨0.12%、0.53%。铁矿石收涨0.72%。

Ÿ    WTI原油期货收跌2.07%报58.20美元/桶，周涨1.34%，月涨8.79%创今年1月以来最大单月涨幅。布油收跌1.71%报64.55美元/桶，周涨0.16%，月涨4.13%。交易商仍在密切关注原油市场面临的各种不确定性因素。

Ÿ    COMEX黄金期货收涨0.04%，报1412.5美元/盎司，周涨0.89%，月涨7.73%创2016年6月以来最大单月涨幅。COMEX白银期货收涨0.40%，报15.355美元/盎，周涨0.43%，月涨5.41%。

Ÿ    伦敦基本金属涨跌不一，LME期铜涨0.20%报6001美元/吨，月涨2.93%，第二季度累跌7.4%创2015年以来最大单季跌幅，LME期锌涨0.73%报2493美元/吨，LME期镍跌0.28%报12675美元/吨，LME期铝涨0.22%报1794美元/吨，LME期锡跌0.27%报18880美元/吨，LME期铅跌0.41%报1933美元/吨。

Ÿ    美国能源信息署（EIA）：美国4月石油产出增长24.6万桶/日，至1216.2万桶/日，创历史新高；3月份修正为产出1191.6万桶/日。

Ÿ    亚洲5月份自伊朗进口原油量降至38.6万桶/日，为五年最低水平；日本和韩国5月份停止从伊朗进口原油。

债券利率

名称

收益率（%）

涨跌(BP)

美国10年期国债

2.0000

-1.00

3个月美元LIBOR

2.3189

-1.10

中国10年期国债

3.2254

-2.99

3个月SHIBOR

2.7080

-1.40

DR007

2.5000

10.0

Ÿ    本周央行公开市场将有3400亿元逆回购到期。Wind数据显示，6月央行累计开展逆回购操作8250亿元，两次开展MLF操作共7400亿元，合计投放资金15650亿元；不考虑央行票据互换（CBS）操作，对冲当月到期的7950亿元央行逆回购和6630亿元MLF之后，实现净投放1070亿元，为连续第3个月实现净投放。

Ÿ    国债期货明显收红，10年期主力合约涨0.31%，5年期主力合约涨0.15%，2年期主力合约涨0.05%。银行间现券收益率明显下行，10年期国债活跃券190006收益率下行2.50bp报3.23%。

Ÿ    美国债市：美债收益率多数下跌， 2年期美债收益率涨1.2个基点，报1.765%； 5年期美债收益率跌0.4个基点，报1.771%；10年期美债收益率跌0.8个基点，报2.010%，盘中一度跌破2%。

Ÿ    欧洲股债：意大利债券走高，10年期收益率创下6月18日德拉吉讲话以来的最大降幅。在德国国债的引领下，核心国债券在月末跑赢半核心国债券。

Ÿ    债券违约处置机制拟进一步完善，央行6月28日就到期违约债券转让事宜征求意见，意见反馈截止时间为7月13日。根据意见稿，发生到期违约的债券，应当通过银行间债券市场的交易平台和债券托管结算机构进行转让和结算。投资人参与到期违约债券转让业务前，应当制定相关内部监控及风险管理制度，并签署承诺函，表明其已充分了解参与到期违约债券转让业务的风险。

Ÿ    全国银行间同业拆借中心拟组织开展回购违约匿名拍卖，本次拟处置回购债券分别是17津航空MTN001和17津航空PPN003，7月1日为申报日，7月2日为拍卖日，这是发布回购违约处置实施细则（试行）之后，全国银行间同业拆借中心首次组织开展回购违约匿名拍卖。

数字货币

名称

收盘（USD）

涨跌幅(%)

比特币

11028.0

-8.96

以太坊

293.870

-8.61

瑞波币

0.40060

-5.92

恒星币

0.10720

-6.71

莱特币

124.060

-7.79

Ÿ    新浪报道，高盛CEO所罗门（David Solomon）表示，高盛正在对加密货币进行大量深入的研究。他相信支付系统的未来必然依赖于区块链。

Ÿ    北京市互金协发布继续警惕投资虚拟货币市场的风险提示。协会倡议，会员和各社会机构应加强自律，抵制非法金融活动，不参与任何“ICO”及其变种或炒作“虚拟货币”的非法金融行为。

Ÿ   5月中旬以来，国内环氧氯丙烷（ECH）行情涨势明显，以华东地区的价格为例，目前已飙涨到14800元/吨左右的高位，创下了年内新高。从年初以来累计上涨幅度已超过50%，生产企业利润相当可观。而生产企业多表示无现货可供，部分前期订单提货节奏也较为缓慢，市场现货新单供应紧张，中间商手头货源有限，报盘快速走高。

Ÿ   点评：从供应方面来看，占据国内总产能近三分之一、具有市场绝对话语权的山东海力工厂的4套环氧氯丙烷装置自去年10月份停车以来一直未重启；今年3月21日江苏响水天嘉宜爆炸以来，江苏海兴产能13万吨的装置于3月26日停车至今。综合来看，在环保高压的大环境下，主力工厂的停车装置难以短期内恢复供应，新建装置的投产也会比计划中的晚，环氧氯丙烷供应短缺的问题短时间内难以解决，行情会维持高位。瑞丰高材（300243）拥有2万吨/年环氧氯丙烷产能。中化国际（600500）拥有10万吨/年环氧氯丙烷产能，处于行业领先地位。滨化股份（601678）拥有环氧氯丙烷产能7.5万吨/年。

疫苗生产企业

Ÿ    6月29日下午，十三届全国人大常委会第十一次会议表决通过了《中华人民共和国疫苗管理法》，将于12月1日开始施行。此次通过的《疫苗法》98条规定：国家鼓励疫苗生产企业按照国际采购要求生产、出口疫苗。而在此前提请全国人大常委会审议的疫苗管理法草案三审稿中，尚无这样的规定。

Ÿ   点评：国家药品监督管理局局长焦红表示，在这次疫苗管理法中作出了一系列新的规定来鼓励疫苗的创新和发展。包括：明确规定国家支持疫苗基础研究和应用研究；国家制定疫苗行业发展规划和产业政策，支持疫苗产业发展和结构优化；制定相关的研制规划，安排必要的资金，支持像多联多价疫苗等新型疫苗的研制；鼓励疫苗上市许可持有人加大研制和创新资金的投入；对于创新的疫苗实行优先的审评审批。康泰生物（300601）2月在接受结构调研时表示，重视产品的出口，目前已出口部分疫苗成品及原液，未来将继续拓展国际市场。沃森生物（300142）1月曾公告，子公司玉溪沃森获得埃及卫生部签发的采购订单，将为打开国际市场，持续推进国际化战略奠定良好的基础。

网络安全产业

Ÿ    6月30日，在中国软件产业发展情况新闻发布会上，《国家网络安全产业发展规划》正式发布，工业和信息化部与北京市人民政府决定建设国家网络安全产业园区。根据规划，到2020年，依托产业园带动北京市网络安全产业规模超过1000亿元，拉动GDP增长超过3300亿元，打造不少于3家年收入超过100亿元的骨干企业。加快构建“高精尖”经济结构，推进首都“四个中心”建设，增强网络安全产业发展的高端引领作用，保障网络时代国家安全利益。

Ÿ   点评：之前发布的《国家网络空间安全战略》，明确了我国今后一个时期国家网络空间安全工作的战略任务。相关机构统计显示，每年计算机及网络犯罪活动带来的损失超过4450亿美元。来自网络的威胁已经不再仅限于传统IT系统，甚至已经扩展至传统工业基础设施。国内网络安全市场规模因此呈爆发式增长。绿盟科技（300369）位于北京的企业级网络安全解决方案供应商，国内最早在云安全领域布局的企业,与腾讯云、阿里云、亚马逊、华为企业云等公有云服务商已开展合作。北信源（300352）位于北京的信息安全软件提供商，终端安全管理市场第一；从内网、数据以及边界安全三个方向为各种终端提供一站式软硬件产品和系统集成方案安全保护。其他个股：启明星辰（002439）、美亚柏科（300188）。